当近月合约价格的下跌幅度大于远月合约价格的下跌幅度时,熊市套利者将亏损(不计交易费用)。()
A、错
B、对
A、错
B、对
【参考答案及解析】
A
在正向市场上,熊市套利者买入较近月份合约的同时卖出较远月份合约,属于买入套利,此时只有在两个合约价差扩大时才能盈利;在反向市场上,熊市套利者卖出较近月份合约的同时买入较远月份合约,属于卖出套利,此时只有在两个合约价差缩小时才能盈利。
A
在正向市场上,熊市套利者买入较近月份合约的同时卖出较远月份合约,属于买入套利,此时只有在两个合约价差扩大时才能盈利;在反向市场上,熊市套利者卖出较近月份合约的同时买入较远月份合约,属于卖出套利,此时只有在两个合约价差缩小时才能盈利。